예측이 아닙니다. 앞으로 무슨 일이 일어날지 맞히려는 그림이 아니라, 지난 3년과 비슷한 성격의 시장이 이어진다면 1년 뒤 결과가 어느 범위에 놓이는지를 세어 본 그림입니다. 띠 안의 어떤 값도 “이렇게 될 것”이라는 뜻이 아닙니다.

만드는 방법은 모든 종목이 같습니다. 이 종목이 실제로 겪은 일간 등락을 20거래일 묶음 단위로 다시 섞어 1년치를 만들고, 그것을 2,000번 반복합니다. 하루씩 따로 뽑지 않고 묶음으로 뽑는 이유는 폭락과 반등이 몰려 다니는 성질 — 실제 시장의 군집성 — 을 흩뜨리지 않기 위해서입니다. 띠는 그 2,000개 결과의 분위수이고, 가운데 선은 그중 실제로 만들어진 하나의 경로입니다.

생성 방식

부트스트랩(20일)

표본

751거래일

시뮬레이션

2,000회 × 252일

기준일

2026-09-04

두 가지는 실제 데이터가 정해 주지 않아 따로 가정합니다: 띠의 중심(연 수익률)과, 그 중심을 무엇으로 잡았는지입니다. 오른쪽 “가정” 칸이 이 종목에 대해 그 두 가지를 밝힙니다. 폭·기울기·꼬리는 모두 실제 움직임에서 나오고, 중심만 사람이 정한 값입니다.

이 방법이 알 수 없는 것도 분명합니다. 실적 발표, 규제, 인수합병, 경영진 교체처럼 과거 3년에 없던 사건은 표본에 들어 있지 않으므로 이 띠에도 들어 있지 않습니다. 회사의 성격이 그 사이에 바뀌었다면, 다시 섞은 과거는 더 이상 그 회사의 미래가 아닙니다. 투자 판단의 근거가 아니라, 변동성의 크기를 가늠하는 참고 자료로 보아 주세요.

실제 주가와, 같은 기간 751거래일을 다시 섞어 만든 2,000개의 １년. 띠는 그 결과가 놓인 범위입니다.

중심은 연 8.8% 상승(중앙값 기준)을 가정했고, 왼쪽 실제 움직임은 같은 기간 연 21.6% 였습니다 — 위 표의 “가정 추세”와 “실제 추세”가 그 두 숫자입니다.

가운데 선은 실제로 생성된 하나의 １년입니다 — 최종 가격이 중앙에 해당하는 경로를 통째로 그렸습니다. 띠는 매일의 분위수라 성격이 다르고, 그래서 이 경로가 띠를 넘나듭니다. 중앙에서 끝난 해라고 해서 내내 중앙에 있지는 않습니다. 25 / 75번째로 끝난 해도 함께 보려면 위의 “경로 3개 보기”를 눌러 주세요.

모든 대상은 같은 날짜 표본으로 함께 시뮬레이션했습니다. 따라서 서로 다른 대상의 띠는 같은 기준으로 비교할 수 있습니다.

“하락 마감 비율”은 2,000개의 １년 중 시작가보다 낮게 끝난 비율이고, “중간값 최대 낙폭”은 각 １년이 겪은 가장 깊은 하락의 중간값입니다. 둘은 다른 질문입니다 — 도중에 11.5% 빠지고도 위에서 끝나는 해가 있습니다.